Curso de Formação de CFO – Chief Financial Officer

09 de maio de 2025 (09h às 18h)

Online – Transmissão ao Vivo – Utilização do App de Webconferência ZOOM

Objetivos do Curso de Formação de CFO

Apresentar os fundamentos modernos que as empresas buscam na teoria financeira para a mensuração das variáveis financeiras. Capacitar os participantes a criar e gerenciar as variáveis fundamentais do negócio, a fim de promover mais liquidez, rentabilidade e aumento da riqueza e valor do negócio.

Público-Alvo

Empresários, diretores e gerentes financeiros que queiram aprimorar seus conhecimentos, bem como para quem deseja uma formação inicial na área financeira.

Conteúdo Programático do Curso de Formação de CFO

Módulo I – Lucratividade: análise de custos e formação do preço de venda

• Metodologias de custo e suas aplicações:
  • Custeio por absorção – impactos contábeis e fiscais
  • Custeio direto – ferramenta gerencial para tomada de decisão
• Perfil tributário:
  • Super Simples
  • Lucro Presumido
  • Lucro Real
  • Operações por ICMS-ST
• Formação de preços:
  
  • PVL (Preço de Venda Líquido) – o mais importante dos preços
  • PVB (Preço de Venda Bruto) – a correta formação em função das deduções
  • PVP (Preço de Venda Promocional) – uso integrado com a área comercial
  • PVE (Preço de Venda Estratégico) – utilização do preço como arma estratégica
• Ponto de equilíbrio:
  • Contábil
  • Financeiro
  • Econômico
• Indicadores de lucratividade:
  • Margem Bruta
  • Margem Operacional
  • EBITDA
  • EBIT
  • EBT

Módulo II – Liquidez: gestão do capital de giro e geração de caixa

• Estudo dos ciclos do negócio
  • Ciclo Operacional
  • Ciclo de Financiamento
  • Ciclo de Caixa
• Formação do capital de giro
  • Aplicações do capital de giro (ativo operacional)
  • Origens do capital de giro (passivo operacional)
  • A NCG como métrica fundamental da gestão do capital de giro
  • O uso do Balanço Gerencial como ferramenta de controle
  • Decisões para o melhor desempenho do capital de giro
• Análise de cenários econômicos
  • Expansão, normalidade e recessão econômica e suas implicações no negócio
• Análise de sensibilidade
  • Identificação dos FCF (Fatores Críticos Financeiros)
  • Stress dos FCF e seus impactos nos resultados
• Indicadores
  
  • PME (Prazo Médio de Estoque)
  • PMR (Prazo Médio de Recebimento)
  • PMP (Prazo Médio de Pagamentos)
  • Nível de crescimento das vendas autossustentável financeiramente

Módulo III – Rentabilidade: decisão de investimento e funding

• Compreensão do contexto:
  • Leitura do planejamento estratégico e orçamento
  • Análise macroambiental e do setor
  • Avaliação da capacidade de investimento (DRE, Balanço e Fluxo de Caixa)
  • Cálculo da capacidade de crescimento orgânico e alavancado
• Cálculo das variáveis-chave do processo:
  • ROA (Return on Assets) – Retorno sobre os Ativos
  • ROE (Return on Equit) – Retorno sobre o Patrimônio
  • ROI (Return on Investment) – Retorno sobre o Investimento
• Fontes de financiamento:
  • Capital Próprio (emissão de ações, private equity e venture capital)
  • Capital de Terceiros
    • Emissão de dívidas (debêntures, CRI e NP)
    • Financiamento (BNDES e Bancos de Investimento)
• Modelagem do projeto (orgânico e com projeto):
  • Projeção da receita (volume e preços) fundamentada
  • Projeção de custos e despesas
  • EBITDA, EBIT, depreciação, amortização
  • Fluxo de Caixa do Projeto
• TMA (Taxa Mínima de Atratividade)
  • Custo do Capital de Terceiros
  • Custo do Capital Próprio (empresas de capital aberto e fechado)
• Métodos de tomada de decisão de investimento
  • Payback (simples e descontado)
  • TIR (Taxa Interna de Retorno)
  • VPL (Valor Presente Líquido)
  • Efeito da perpetuidade e resíduos

Módulo IV – Valor: a fronteira do conhecimento financeiro

• CAPM (Capital Asset Pricing Model)
  • Rf (Risk Free) – taxa de juros livre de risco
  • Rm (Risk Market) – taxa de juros do mercado
  • – Coeficiente beta
  • EMBI+ (Emerging Markets Bond Index Plus) – risco-país
  • Benefício Fiscal
• WACC (Weighted Average Cost of Capital)
• Cálculo da perpetuidade do negócio
• Fluxo de Caixa Livre
  • Para a empresa
  • Para os acionistas
• Ajustes finais:
  • Provisões
  • Passivos ocultos
  • Ativos ocultos
• Métodos de avaliação
  • Valor patrimonial contábil
  • Valor patrimonial de mercado
  • Avaliação de P/L de casos análogos
  • Múltiplos de mercado
  • Fluxo de caixa descontado

Metodologia

Consistirá em exposição, discussão e debate dos conceitos e suas respectivas aplicações. Para a aplicação dos conceitos utiliza-se o “método do caso”, amplamente utilizado no mundo dos negócios e legitimado pela Harvard Business School. Serão disponibilizadas planilhas para apoiar o aprendizado e a aplicação dos conceitos.

Carga Horária: 08 horas

Instrutor

• Administrador de empresas, pós-graduação em finanças, mestre em controladoria e finanças (PUC-SP), cuja dissertação mereceu nota 10 com louvor, recebeu prêmio ENAMPAD, doutor em ciências sociais (PUC-SP) com tese sobre a responsabilidade social das instituições financeiras.
• Docente de diversas instituições voltadas à capacitação de executivos e empresários. Ministra treinamentos e palestras empresariais.
• Professor universitário há 25 anos, notadamente na ESPM-SP (graduação e MBA) e FGV Strong.
• Atuou como executivo de empresas industriais, comerciais e instituição financeira, gerenciando carteira de ativos de mais de US$ 100.000.000.
• Consultor atuante nas áreas financeiras, comercial e planejamento estratégico com vasta experiência na solução de problemas de empresas de portes e segmentos diferenciados.
• Autor dos livros: A Empresa Ágil (Nobel, 2000), Gerenciamento do Crédito (Manole, 2002), Administração para não Administradores (Saraiva, 2005), A Responsabilidade e O Social (Saraiva, 2007) e Contabilidade Intermediária (IESDE, 2010).

Informações Importantes

Data: 09 de maio de 2025

Horário: 09h às 18h

Investimento: R$ 1.150. Condição Especial para inscrições pagas até o dia 25 de abril de 2025: R$ 950. Neste valor está incluído o curso, material e certificado em meio eletrônico.

Modalidade: Transmissão Online – O curso será transmitido ao vivo e os alunos poderão assistir num computador que tenha acesso à internet. Os alunos poderão interagir com o instrutor, fazendo comentários e tirando suas dúvidas durante o curso.

Terminou o treinamento e ainda ficou com alguma dúvida?
Após o término do treinamento os alunos terão 30 dias para solucionar suas dúvidas com o professor por e-mail.

Este treinamento também pode ser realizado in company no formato presencial ou online.

Mais informações sobre o Curso de Formação de CFO fale conosco através do telefone (11) 3230-2714 ou acesse o link: https://bit.ly/BCN_FormacaoCFO_P